0% Simulado CPA 10 - Prova Final 3 Digite seu email para receber o resultado. 1 / 50 1. Assinale o item que não se refere a um benefício da previdência social: a) Salário-família b) Pensão por morte c) Salário-maternidade d) Salário-adolescente Os segurados e seus dependentes, na previdência social, têm direito ao salário-maternidade, salário-família, pensão por morte e auxílio-reclusão. 2 / 50 2. Um gerente oferece 2 produtos financeiros ao seu cliente. Qual tem a maior rentabilidade? I. CDB com rentabilidade de 100% do CDI II. Fundo de investimento que rendeu 105% do CDI nos últimos meses a) Fundo de investimento b) Não podemos afirmar qual tem a maior rentabilidade c) CDB d) Ambos têm a mesma rentabilidade No item I só saberemos a rentabilidade no futuro pois depende do CDI. No item II para conhecer a rentabilidade também precisamos do valor do CDI no período. 3 / 50 3. Assinale o título público que garante a correção pelo índice de inflação: a) LFT b) LTN c) CDB d) NTN-B A NTN-B possui remuneração atrelada ao IPCA. 4 / 50 4. O prazo de uma operação compromissada deve ser a) de, no máximo, cinco anos. b) igual ou superior ao prazo do instrumento que lhe serve de lastro. c) de, no mínimo, dois dias. d) igual ou inferior ao prazo do instrumento que lhe serve de lastro. O prazo de uma operação compromissada deve ser igual ou inferior ao prazo do instrumento que lhe serve de lastro, a fim de que a operação sempre tenha como lastro um instrumento vigente. 5 / 50 5. Para concluir sobre a adequação do produto ou serviço aos objetivos de investimento do cliente é necessário verificar, no mínimo: I. o período em que o cliente deseja manter o investimento; II. as preferências declaradas do cliente quanto à assunção de riscos; e III. as finalidades do investimento. a) Apenas I b) Apenas II e III c) Todas estão corretas d) Apenas I e II As três afirmações são necessárias para verificar a adequação do produto ou serviços aos objetivos de investimento do cliente. 6 / 50 6. A estratégia de um fundo que busca obter rentabilidade superior ao de determinado índice de referência é denominada: a) Gestão ativa b) Gestão passiva c) Rentabilidade absoluta d) Rentabilidade por benchmark Gestão ativa é a estratégia de um fundo que busca obter rentabilidade superior ao de determinado índice de referência. 7 / 50 7. Um determinado investidor adquire dois títulos públicos, sendo 1 LFT e 1 NTN-B. O investimento que apresenta maior risco de mercado é: a) LFT b) NTN-B c) LFT e NTN-B d) Nenhum A LFT está atrelada à taxa Selic e a NTN-B ao IPCA. Historicamente o IPCA apresenta uma volatilidade maior o que caracteriza maior risco de mercado. 8 / 50 8. No ______________________ os ativos são negociados após a sua emissão. Trocam de mãos sem que os emissores estejam envolvidos nas negociações. a) Mercado primário b) Mercado secundário c) Mercado interno d) Mercado externo No mercado secundário os ativos são negociados após a sua emissão. Trocam de mãos sem que os emissores estejam envolvidos nas negociações. 9 / 50 9. A taxa que considera o efeito da inflação no período é a: a) Taxa real b) Taxa cambial c) Taxa CDI d) Taxa nominal A taxa real de juros considera o efeito da inflação no período, diferentemente da taxa de juros nominal que é a taxa utilizada para calcular a remuneração, em moeda corrente. 10 / 50 10. É uma atribuição do Banco Central do Brasil (BACEN) a) autorizar o funcionamento de instituições financeiras e promover a fiscalização delas. b) definir as condições e os limites de emissão de papel-moeda. c) fiscalizar o funcionamento de sociedades seguradoras. d) eleger os administradores de todas as instituições financeiras privadas. Compete ao BACEN fiscalizar as instituições financeiras autorizadas a operar, autorização essa que também é concedida pelo BACEN. 11 / 50 11. O órgão responsável pela emissão dos títulos públicos federais é: a) O Bacen b) A Susep c) A CVM d) O Tesouro Nacional O órgão responsável pelas emissões é o Tesouro Nacional, que administra a dívida pública mobiliária, aquela efetivamente representada por títulos de renda fixa. 12 / 50 12. Assinale a definição do Home Broker: a) É uma central de atendimento para investidores b) É um sistema para registro das operações de câmbio c) É um sistema eletrônico para realizar as operações com ações d) Nenhuma das anteriores Home Broker é um sistema eletrônico para realizar as operações com ações, normalmente disponibilizado pelas corretoras de valores. 13 / 50 13. Tipo de fundo que investe em mercados derivativos e visam obter alta rentabilidade mesmo correndo maior risco. Neste fundo existe a possibilidade de perda superior ao patrimônio. Esta é a definição de um fundo: a) De Ações b) Alavancado c) Cambial d) De Derivativos Esta é a definição dos Fundos Alavancados. 14 / 50 14. A ________________ é a taxa cobrada do fundo ou do cotista quando a rentabilidade superar a de um indicador de referência, conhecido como benchmark. a) Taxa de carregamento b) Taxa de performance c) Taxa de juros Selic d) Taxa de administração A taxa de performance é a taxa cobrada do fundo ou do cotista quando a rentabilidade superar a de um indicador de referência, conhecido como benchmark. 15 / 50 15. A posse dos ativos de um FI pertence ao próprio ________ , que contrata o ________________ para implementar sua política de investimentos: a) Cotista e gestor b) Fundo e cotista c) Administrador e gestor d) Fundo e administrador A posse dos ativos de um FI pertence ao próprio fundo, que contrata o administrador para implementar sua política de investimentos. 16 / 50 16. Um investidor aplicou em um CDB com prazo de 3 anos. Após o decorrer deste prazo ele resgatou os seus recursos. A tributação do imposto de renda foi de: a) 15% b) 20% c) 17,5% d) 22,5% Conforme a tabela regressiva do imposto de renda após 720 dias a tributação é de 15%. 17 / 50 17. Os recursos captados em uma oferta de ações de uma companhia são direcionados para os acionistas da empresa no caso de oferta a) preferencial. b) primária. c) secundária. d) ordinária. No caso de oferta secundária de ações, são os acionistas os vendedores, e não a companhia em si. São vendidas ao público ações já existentes, e não novas ações emitidas pela companhia (o que constituiria oferta primária). 18 / 50 18. Quanto aos prazos de atualizações, as pessoas habilitadas a atuar como integrantes do sistema de distribuição e os consultores de valores mobiliários são obrigados a promover a atualização das informações relativas ao perfil de seus clientes em intervalos não superiores a: a) 60 meses b) 36 meses c) 12 meses d) 24 meses As informações relativas ao perfil de seus clientes devem ser atualizadas em intervalos não superiores a 24 meses. 19 / 50 19. Assinale o tipo de fundo de investimento em que o cotista não pagará IOF caso resgate seus recursos no prazo inferior a 30 dias: a) Fundo de renda fixa b) Fundo de ações c) Fundo alavancado d) Fundo cambial No fundo de ações não há incidência de IOF. Para os demais fundos a isenção de IOF somente ocorre para aplicações com prazo igual ou superior a 30 dias. 20 / 50 20. A taxa que é conhecida apenas no final do investimento é a: a) Taxa de retorno pós-fixada b) Taxa de retorno prefixada c) Taxa de juros corrente d) Taxa de juros fixa A taxa de retorno pós-fixada é taxa que é conhecida apenas no final do investimento. 21 / 50 21. Um cliente aplicou em dois planos de previdência complementar aberta em 05/02/2005. Um plano é do tipo PGBL, com regime de tributação definitivo (regressivo), instituído pela seguradora X e o outro plano também é do tipo PGBL, mas com regime de tributação compensável (progressivo) e instituído pela na seguradora Y. Hoje, ainda no período de diferimento, este participante pretende realizar a portabilidade do plano da seguradora X para o plano que mantém na seguradora Y. Nesse caso, essa portabilidade a) será permitida, desde que ocorra a tributação de Imposto de Renda, pois os regimes de tributação dos planos são diferentes. b) não será permitida, porque um plano de regime de tributação definitivo (regressivo) não pode ser transferido para outro plano com regime de tributação compensável (progressivo). c) será feita normalmente, por se tratar de um plano do tipo PGBL para outro do tipo PGBL. d) não será permitida, pois não existe portabilidade para planos do tipo PGBL. O regime de tributação regressivo (definitivo) é irretratável, por esse motivo não pode ser feita a portabilidade para um plano de regime progressivo. 22 / 50 22. A ___________________ consiste na distribuição, por parte da companhia, de ações aos seus acionistas por conta da capitalização das reservas de lucro. a) Desdobramento b) Grupamento c) Bonificação d) Subscrição Consiste na distribuição, por parte da companhia, de ações aos seus acionistas por conta da capitalização das reservas de lucro. Isso ocorre quando as reservas de lucro (parte do patrimônio líquido da empresa) são transformadas em capital social. 23 / 50 23. “São especializados em operações de participação societária de caráter temporário, de financiamento da atividade produtiva para suprimento de capital fixo, de giro e de administração de recursos de terceiros.” Esta definição se refere a qual intermediário financeiro: a) Bancos de investimento b) Bancos comerciais c) Bancos múltiplos d) Corretoras de valores Conforme a definição de bancos de investimento. 24 / 50 24. O gestor de um fundo de investimento é responsável por a) comprar e vender os ativos do fundo. b) distribuir as informações financeiras do fundo. c) contratar uma empresa de auditoria independente para o fundo. d) captar recursos de investidores. O gestor de um fundo de investimento é responsável por gerir os investimentos do fundo e negociar os ativos do fundo no mercado. 25 / 50 25. A propriedade dos ativos de um fundo de investimento é: a) Do gestor b) Do custodiante c) Dos cotistas do fundo d) Do administrador Após a aquisição dos ativos estes pertencem aos cotistas do fundo, isto é, ao próprio fundo. 26 / 50 26. As regras de suitability determinadas pela CVM são aplicáveis às recomendações de produtos ou serviços que sejam realizadas por meio de a) contato pessoal ou quaisquer meios de comunicação. b) contato pessoal ou comunicação escrita. c) contato pessoal ou telefônico, apenas. d) contato pessoal, apenas. De acordo com a Instrução CVM 539, art. 1º, § 1º, as regras de suitability incidem sobre as recomendações realizadas pela forma de contato pessoal ou com o uso de qualquer meio de comunicação, seja sob forma oral, escrita, eletrônica ou pela rede mundial de computadores. 27 / 50 27. Assinale a resposta correta sobre a incidência de IOF: I. Na LCI não há IOF II. No CDB há cobrança de IOF III. Na Poupança há cobrança de IOF a) II e III verdadeiras b) Todas são verdadeiras c) I e II verdadeiras d) Todas são falsas Na Poupança não há cobrança de IOF. Os demais são verdadeiros. 28 / 50 28. O _______________ pode ser reduzido por meio da diversificação de uma carteira de investimentos. a) Risco total b) Risco de liquidez c) Risco não sistemático d) Risco sistemático O risco não sistemático (diversificável) pode ser reduzido por meio da diversificação de uma carteira de investimentos. 29 / 50 29. Marque o tipo de previdência em que a contribuição é obrigatória por lei para os trabalhadores que fazem parte do sistema formal de emprego: a) Previdência social b) Previdência complementar c) Previdência mensal d) Previdência privada Na Previdência Social, a contribuição é obrigatória por lei para os trabalhadores que fazem parte do sistema formal de emprego. 30 / 50 30. A __________________ é a taxa cobrada do fundo ou do cotista quando a rentabilidade superar a de um indicador de referência, conhecido como benchmark. a) Despesa operacional b) Taxa de performance c) Taxa de corretagem d) Taxa de administração A taxa de performance é a taxa cobrada do fundo ou do cotista quando a rentabilidade superar a de um indicador de referência, conhecido como benchmark. 31 / 50 31. Os Fundos de Renda Fixa aplicam no mínimo a) 80% em títulos de renda fixa prefixados ou pós-fixados. b) 95% em títulos de renda fixa pós-fixados. c) 67% em títulos de renda fixa prefixados ou pós-fixados. d) 95% em títulos de renda fixa prefixados. Os fundos de Renda Fixa aplicam uma parcela significativa de seu patrimônio (mínimo 80%) em títulos de renda fixa prefixados ou pós-fixados. 32 / 50 32. Assinale o item que não representa uma classificação dos Fundos de Investimento: a) Longo Prazo b) Prefixados c) Abertos d) Curto Prazo Prefixados não é uma classificação dos Fundos de Investimento, pois significa a forma em que a rentabilidade é calculada. 33 / 50 33. O órgão responsável pela proteção da captação de poupança popular em investimentos realizados em planos de previdência complementar aberta é a) a Superintendência de Seguros Privados (Susep) b) o Conselho Monetário Nacional (CMN) c) a Comissão de Valores Mobiliários (CVM) d) o Banco Central do Brasil (BACEN) Compete à Susep proteger a captação de poupança popular, realizada por meio de operações de seguro, previdência complementar aberta, de capitalização e resseguro. 34 / 50 34. Assinale a alternativa incorreta sobre o conceito de Liquidez: a) Indica a velocidade com que um ativo pode ser negociado b) Um ativo sem liquidez tem dificuldade em ser vendido c) Liquidez é sinônimo de volatilidade d) É a facilidade com que um ativo pode ser comprado ou vendido no mercado a um preço adequado A liquidez não é sinônimo de volatilidade. Podemos ter um ativo líquido com alta volatilidade. Então trata-se de conceitos complementares e não sinônimos. 35 / 50 35. Quanto ao registro das operações dos clientes, as instituições financeiras são obrigadas a mantê-lo integralmente, a) sem identificar esses clientes, pelo prazo mínimo de cinco anos. b) identificando esses clientes, pelo prazo mínimo de cinco anos. c) identificando esses clientes, pelo prazo mínimo de dez anos. d) sem identificar esses clientes, pelo prazo mínimo de dez anos. A obrigação de manter os registros de todas as transações, com a devida identificação dos clientes, tem prazo determinado de pelo menos 10 anos, podendo ser estendido em caso de processo administrativo. 36 / 50 36. A taxa para compra e venda imediata de dólares, também conhecida como “dólar pronto”, é denominada: a) Taxa média de câmbio b) Taxa Selic c) Taxa de câmbio spot d) Taxa PTAX A taxa de câmbio spot é a taxa para compra e venda imediata de dólares (“dólar pronto”). 37 / 50 37. Um cliente tem um imóvel avaliado em R$ 300 mil reais. Devido a dificuldades financeiras ele decidiu vendê-lo, porém a única oferta que recebeu foi no valor de R$ 200 mil. Neste exemplo tempos materializado o risco: a) De Crédito b) De Liquidez c) Operacional d) De Mercado Risco de liquidez é a diferença entre os preços de compra e venda demonstrando a facilidade em se desfazer de um ativo. 38 / 50 38. Dentre as alternativas abaixo o principal risco inerente em um CDB prefixado é o: a) Risco legal b) Risco operacional c) Risco de liquidez d) Risco de crédito A partir das alternativas, o principal risco em um CDB prefixado é o risco de crédito da instituição financeira, pois esta pode quebrar. 39 / 50 39. Um indicador da liquidez de um ativo é o seu a) retorno líquido. b) volume diário de negociação. c) risco relativo. d) desempenho em relação ao benchmark. O volume diário de negociação é um indicador da liquidez de um ativo. Quanto maior o volume, maior a liquidez. 40 / 50 40. Assinale a alternativa correta em relação às atribuições do diretor responsável por controles internos nas instituições participantes: a) O diretor pode atuar em funções relacionadas à consultoria de fundos de investimentos. b) O diretor pode atuar em funções relacionadas à distribuição e oferta de valores mobiliários. c) É obrigatório a indicação de um diretor, estatutário ou equivalente, responsável pelos controles internos e pelo Compliance. d) O diretor pode atuar em funções relacionadas à administração de recursos de terceiros. É obrigatório a indicação de um diretor, estatutário ou equivalente, responsável pelos controles internos e pelo Compliance. O diretor não deve executar outras funções ligadas ao front-office para não caracterizar um conflito de interesse. 41 / 50 41. O Fundo Garantidor de Créditos (FGC) oferece garantia para o investimento em Certificados de Depósito Bancário (CDB) de um mesmo conglomerado financeiro até o limite de a) R$ 250.000,00 por cada pessoa física, apenas. b) R$ 250.000,00 por cada pessoa física ou jurídica. c) R$ 300.000,00 por cada pessoa física, apenas. d) R$ 300.000,00 por cada pessoa física ou jurídica. O FGC oferece garantia de até R$ 250.000,00 para pessoas físicas e jurídicas nas aplicações em papéis emitidos por um mesmo conglomerado financeiro, até o limite global de R$ 1.000.000,00 para um mesmo investidor em um período de quatro anos. 42 / 50 42. Neste plano de previdência complementar a incidência do IR ocorre apenas sobre o rendimento: a) PGBL b) Nenhuma das alternativas c) Definido d) VGBL No VGBL a incidência do IR ocorre apenas sobre o rendimento. 43 / 50 43. A taxa de juros utilizada para o cálculo da remuneração dos saldos das contas vinculadas ao Fundo de Garantia do Tempo de Serviço (FGTS) é a a) Taxa Básica Financeira. b) Taxa Referencial. c) Taxa Selic. d) Taxa DI. A taxa de juros utilizada para o cálculo da remuneração dos saldos das contas vinculadas ao Fundo de Garantia do Tempo de Serviço (FGTS) é a Taxa Referencial, conforme a Lei 8.177/91. 44 / 50 44. Um cliente contratou um plano de previdência complementar do tipo Vida Gerador de Benefício Livre – VGBL. Ele decidiu contratar o benefício de renda mensal por prazo certo por 12 anos, indicando seu filho como beneficiário da apólice. Passados 25 anos, com um montante acumulado de R$ 500.000,00, ele resolveu transformar o seu plano em renda. Após cinco anos da contratação ele veio a falecer. Nesse caso, seu filho a) receberá a mesma renda mensal, por mais 12 anos. b) receberá o saldo do valor total acumulado no plano c) receberá a mesma renda mensal, por mais sete anos. d) não receberá a renda mensal, não sendo devido nenhum outro valor ao beneficiário. A renda mensal por prazo certo consiste em uma renda mensal a ser paga por prazo pré-estabelecido ao participante/assistido. Na proposta de inscrição, o participante indicará o prazo máximo, em meses, contado a partir da data de concessão do benefício, em que será efetuado o pagamento da renda. Se, durante o período de pagamento do benefício, ocorrer o falecimento do participante/assistido antes da conclusão do prazo indicado, o benefício será pago ao beneficiário (ou aos beneficiários), na proporção de rateio estabelecida, pelo período restante do prazo determinado. O pagamento da renda cessará com o término do prazo estabelecido. 45 / 50 45. Assinale a alternativa que representa os objetivos do Código de Autorregulação para a certificação continuada: I. Estabelecer princípios e regras de conduta para os profissionais que atuam na oferta de produtos de investimento II. Promover a concorrência leal entre os participantes do mercado III. Adotar práticas equitativas e uniformes entre os profissionais IV. Disseminar a cultura de investimento em bolsa de valores a) I, II e III b) I e IV c) I e III d) I e II Os itens I, II e III estão corretos. Disseminar a cultura de investimento em bolsa de valores não é um dos objetivos do Código de Autorregulação de certificação continuada. 46 / 50 46. Assinale a alternativa correta sobre os tipos de fundos: I. O Fundo de Investimento (FI) investe diretamente em ativos financeiros II. O Fundo de Investimentos em Cotas (FIC) investem em cotas de outros fundos de investimento a) Somente II é verdadeira b) Nenhum é verdadeira c) I e II são verdadeiras d) Somente I é verdadeira As duas assertivas são verdadeiras. 47 / 50 47. Um fundo de investimento teve prejuízos em determinado período. Foi verificado que os ativos adquiridos pelo fundo estavam alinhados com a política de investimento. Neste caso, o responsável por restituir o fundo pelas perdas incorridas é: a) O próprio cotista b) Nenhum dos anteriores c) O administrador d) O gestor Se os ativos adquiridos pelo fundo estavam alinhados com a política de investimento, não houve falha do administrador e do gestor e neste caso não há responsável para restituir a perda do fundo. 48 / 50 48. Para um investidor, quanto menor a liquidez de um investimento: a) o risco não se altera b) maior será o risco c) menor será o risco d) o risco não se aplica aos investimentos Para um investidor, quanto menor a liquidez de um investimento maior será o risco pois a volatilidade é maior. 49 / 50 49. Um investidor aplicou em um CDB e após 25 dias solicitou o resgate. A tributação neste caso será: a) Existe isenção dos tributos b) Somente IR c) IOF e IR d) Somente IOF Em um CDB com resgate após 25 dias haverá tributação de IOF e depois IR calculados sobre os rendimentos. 50 / 50 50. Órgão responsável por regulamentar e fiscalizar os fundos de investimento: a) CVM b) Susep c) Bacen d) Copom A Comissão de Valores Mobiliários (CVM) tem a função de regulamentar e fiscalizar os fundos de investimento. Você acertou LinkedIn Facebook Twitter Fazer novamente Compartilhe:
