0% Simulado CPA 10 - Prova Final 4 Digite seu email para receber o resultado. 1 / 50 1. Assinale a entidade que não pode emitir uma Letra de Crédito Imobiliário (LCI): a) Caixa Econômica Federal b) Banco Central do Brasil c) Bancos comerciais d) Sociedades de crédito imobiliário Podem emitir LCI os bancos comerciais, os bancos múltiplos com carteira de crédito imobiliário, a Caixa Econômica Federal, as sociedades de crédito imobiliário, as associações de poupança e empréstimo, as companhias hipotecárias. 2 / 50 2. Marque a ordem correta das fases de um processo de lavagem de dinheiro: a) Integração, ocultação e colocação b) Colocação, integração e ocultação c) Colocação, ocultação e integração d) Ocultação, colocação e integração A ordem correta das fases de um processo de lavagem de dinheiro é: 1. Colocação, 2. Ocultação e 3. Integração 3 / 50 3. Um Fundo de Ações aplica a) no máximo 67% do seu patrimônio em ações. b) no máximo 51% do seu patrimônio em ações. c) no mínimo 67% do seu patrimônio em ações. d) no mínimo 95% do seu patrimônio em ações. Em um fundo de ações, o investimento deve ser ao menos 67% da carteira em ações, cotas de fundos de ações e outros títulos negociados em bolsa, como os BDRs, de empresas estrangeiras. 4 / 50 4. A posse dos ativos de um FI pertence ao próprio ________ , que contrata o ________________ para implementar sua política de investimentos: a) Cotista e gestor b) Fundo e administrador c) Fundo e cotista d) Administrador e gestor A posse dos ativos de um FI pertence ao próprio fundo, que contrata o administrador para implementar sua política de investimentos. 5 / 50 5. O termo parâmetros de performance está relacionado a: a) Volatilidade b) Liquidez c) Rentabilidade d) Risco Parâmetros de performance está relacionado as medidas de retorno ou rentabilidade do investimento. 6 / 50 6. A queda no preço de uma ação pode fazer com que a companhia emissora decida pela operação de _______________, efetivamente juntando duas ou mais ações em uma única ação nova. A alternativa correta é: a) Grupamento b) Subscrição c) Desdobramento d) Bonificação A queda no preço de uma ação pode fazer com que a companhia emissora decida pela operação de desdobramento, efetivamente juntando duas ou mais ações em uma única ação nova. 7 / 50 7. O número de cotas de um fundo de investimento diminui em determinado dia se a) houver mais resgates do que aplicações. b) houver mais aplicações do que resgates. c) ocorrer desvalorização dos ativos do fundo. d) ocorrer desvalorização do fundo. Quando há um resgate de cotas, ocorre a transformação das cotas no valor correspondente financeiro, reduzindo a quantidade de cotas do fundo. 8 / 50 8. Assinale a alternativa que representa a ordem cronológica das quatro fases da vida do investidor: a) Fundação, distribuição, acumulação e manutenção b) Acumulação, manutenção, distribuição e fundação c) Fundação, manutenção, acumulação e distribuição d) Fundação, acumulação, manutenção e distribuição As quatros fases da vida do investidor são: fundação, acumulação, manutenção e distribuição. 9 / 50 9. Assinale o tipo de fundo de investimento em que o cotista não pagará IOF caso resgate seus recursos no prazo inferior a 30 dias: a) Fundo de renda fixa b) Fundo cambial c) Fundo de ações d) Fundo alavancado No fundo de ações não há incidência de IOF. Para os demais fundos a isenção de IOF somente ocorre para aplicações com prazo igual ou superior a 30 dias. 10 / 50 10. Um cliente foi até a sua agência para perguntar se a previdência tem alguma garantia de remuneração. Seu gerente explicou que a) apenas o plano do tipo PGBL tem garantia de rendimento. b) o VGBL e o PGBL são estruturados como fundos de investimento e não há garantia de rendimento. c) existem alguns planos antigos do tipo VGBL e PGBL que têm rentabilidade garantida de inflação mais 6% ao ano. d) apenas o plano do tipo VGBL tem garantia de rendimento. Os PGBL e VGBL são estruturados como fundos de investimento, não adotam remuneração fixa e não há garantia de rendimentos. 11 / 50 11. As instituições financeiras têm a obrigação de comunicar a ocorrência de determinadas operações suspeitas de lavagem de dinheiro a) ao Ministério Público Federal. b) à Receita Federal c) ao Coaf. d) à Polícia Federal. De acordo com a Instrução CVM 301, art. 7º, e a Circular BACEN 3.839, as instituições financeiras têm a obrigação de comunicar a ocorrência de determinadas operações suspeitas ao Coaf. 12 / 50 12. Ao comprar cotas de um fundo, o cotista está aceitando suas regras de funcionamento. Marque a alternativa que não representa uma das regras do fundo: a) garantia de rentabilidade b) prazo de resgate c) aplicação mínima d) custos e despesas A garantia de rentabilidade não é uma regra de funcionamento dos fundos de investimento. 13 / 50 13. O Patrimônio líquido do fundo de investimento é: a) O valor total das captações menos os saques realizados b) O valor total dos ativos da carteira c) O valor total dos rendimentos no período d) A soma algébrica do disponível com o valor da carteira mais os valores a receber, menos as exigibilidades O patrimônio líquido do fundo é a soma algébrica do disponível com o valor da carteira mais os valores a receber, menos as exigibilidades. 14 / 50 14. Assinale a alternativa que não se refere a um índice de referência (Benchmark): a) Ibovespa b) Taxa DI c) Índices de Mercado ANBIMA d) Taxa de juros real As alternativas a, b e c estão corretas, pois são índices usados para comparação de performance dos produtos financeiros. A taxa de juros real não é um benchmark. 15 / 50 15. Um investidor não deseja assumir o risco de crédito em seus investimentos. O investimento que atende a expectativa do investidor é: a) Debêntures b) CDB c) Notas promissórias d) Ações Em uma carteira de ações existe o risco de mercado devido a variação dos preços das ações. Existe o risco de liquidez em virtude da distância entre o preço de compra e venda. Porém, não existe o risco de crédito. 16 / 50 16. De acordo com o Código de Distribuição da ANBIMA, para desempenho da atividade de distribuição de produtos de investimento, as instituições participantes devem, entre outras exigências: I. observar regras para a contratação de terceiros. II. observar regras relacionadas à publicidade e divulgação de produtos de investimento. III. verificar a adequação do produto de investimento ao perfil do investidor (suitability). Está correto o que se afirma em: a) I e II, apenas. b) I, II e III. c) II e III, apenas. d) I e III, apenas. Apresenta três dos principais núcleos de obrigações instituídas pelo Código de Distribuição da ANBIMA. 17 / 50 17. Assinale o item que representa uma das finalidades do Código de Autorregulação da Anbima: a) Promover medidas que venham a oferecer resultados financeiros para as empresas b) Promover práticas que não são equitativas entre as instituições c) Promover a concorrência leal entre os participantes do mercado d) Definir regras de negociação nas Bolsas de Valores Uma das finalidades é promover a concorrência leal entre os participantes do mercado. Os demais itens estão incorretos. 18 / 50 18. Marque a alternativa que representa um exemplo de venda casada realizada por um gerente de uma agência bancária: a) Oferta de empréstimo com desconto na taxa de juros b) Emissão de cartão de crédito condicionado à compra de título de capitalização c) Oferta de um fundo de investimento alavancado d) Aquisição de 2 títulos de capitalização pelo cliente A emissão de cartão de crédito condicionado à compra de título de capitalização é um exemplo de venda casada. 19 / 50 19. Conforme a classificação da CVM, o Fundo de Ações investe seu patrimônio em ações negociadas em bolsa de valores; e certificados de depósito de ações; cotas de fundos de ações e cotas dos fundos de índice de ações; e Brazilian Depositary Receipts (BDR). Este percentual é de, no mínimo: a) 80% b) 34% c) 90% d) 67% O percentual mínimo é de 67%. 20 / 50 20. Conferem direito a voto nas assembleias de acionistas as ações a) subordinadas. b) preferenciais. c) ordinárias. d) garantidas. As ações ordinárias dão a seus detentores o direito a voto nas assembleias de acionistas, diferentemente do que ocorre com as ações preferenciais. 21 / 50 21. É uma comunhão de recursos de pessoas físicas, criado com o objetivo de investir no mercado de títulos e valores mobiliários: a) Clube de investimento b) Cooperativa de crédito c) Fundo de investimento em cotas d) Fundo de investimento Clube de investimento é uma comunhão de recursos de pessoas físicas, criado com o objetivo de investir no mercado de títulos e valores mobiliários. 22 / 50 22. O CDB ou Certificado de Depósito Bancário é um título privado de depósito a prazo emitido por: a) Bancos comerciais e de investimento b) Distribuidoras de valores c) Companhias de capital aberto d) Corretoras de valores Os CDBs são títulos privados emitidos por bancos comerciais e de investimento para a captação de recursos. 23 / 50 23. Entre as exigências legais para a emissão de debêntures incentivadas com rendimentos isentos de imposto de renda para pessoas físicas residentes no Brasil está a) o pagamento periódico de juros com intervalo mínimo de 180 dias. b) o prazo médio ponderado superior a dois anos. c) a obrigação de recompra dos títulos pelo emissor durante os dois primeiros anos. d) a remuneração por taxa de juros pós-fixada. Entre as exigências legais para a emissão de debêntures incentivadas com rendimentos isentos de imposto de renda para pessoas físicas residentes no Brasil estão (i) o prazo médio ponderado superior a 4 anos, (ii) a remuneração por taxa de juros prefixada, atrelada à Taxa Referencial ou a índice de preços, (iii) o pagamento periódico de juros com intervalo mínimo de 180 dias e (iv) a vedação à recompra dos títulos pelo emissor durante os 2 primeiros anos. 24 / 50 24. Qual órgão conduz as políticas do Conselho Monetário Nacional, fiscaliza e disciplina as instituições financeiras e emite papel-moeda? a) Superintendência de Seguros Privados b) Sistema Financeiro Nacional c) Comissão de Valores Mobiliários d) Banco Central do Brasil O Banco Central do Brasil dentre as suas atribuições conduz as políticas do Conselho Monetário Nacional, fiscaliza e disciplina as instituições financeiras e emite papel-moeda. 25 / 50 25. A ____________________ descreve a estratégia que o gestor adota para atingir os objetivos do fundo: a) Política de investimento b) Tática de gestão c) Nenhuma das anteriores d) Política de gestão A política de investimento descreve a estratégia que o gestor adota para atingir os objetivos do fundo. 26 / 50 26. Um investidor, ao aplicar recursos em um plano de previdência complementar durante a fase de diferimento, assumirá: a) somente risco de mercado b) somente risco de fraude c) somente risco de crédito d) risco de crédito e risco de mercado Ao aplicar recursos em um plano de previdência complementar durante a fase de diferimento (contribuição) o investidor assumirá o risco de crédito da seguradora e o risco de mercado dos ativos que compõem a carteira do fundo de investimento. 27 / 50 27. O índice de inflação oficialmente utilizado pelo governo brasileiro para verificar o cumprimento da meta de inflação é o a) Índice Nacional de Preços ao Consumidor (INPC). b) Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA). c) Índice de Preços ao Consumidor (IPC). d) Índice Geral de Preços do Mercado (IGP-M). O regime de metas de inflação no Brasil observa o Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA), divulgado pelo IBGE, para verificar se a meta de inflação está sendo atingida (ou quão distante da meta está a taxa de inflação no Brasil). 28 / 50 28. Um cenário onde empresas e indivíduos se retrairão e deixarão os planos para uma data futura é denominado: a) Custo do dinheiro alto b) Cenário otimista c) Custo do dinheiro baixo d) Cenário pessimista O custo do dinheiro alto significa que as taxas de juros estão elevadas e neste cenário as empresas e indivíduos se retrairão e deixarão os planos para uma data futura. 29 / 50 29. O valor a ser recebido na data de pagamento do resgate é referente ao: a) valor da rentabilidade acumulada b) valor da cota no encerramento do fundo c) valor da cota na data de conversão de cotas d) valor da rentabilidade do dia O valor a ser recebido na data de pagamento do resgate é referente ao valor da cota na data de conversão de cotas. Pode haver diferença entre o dia em que o investidor solicita o resgate, o dia em que o administrador calcula o valor da cota para pagamento e o dia do efetivo pagamento. 30 / 50 30. Se a meta da Taxa Selic se mantiver em 8,00% a.a. durante um período de aplicação na caderneta de poupança, a remuneração para os investidores será de a) 70% da meta da Taxa Selic + Taxa Referencial. b) 70% da meta da Taxa Selic. c) 6% a.a. + Taxa Referencial. d) 6% a.a. Se a meta da Taxa Selic for inferior a 8,5% a.a., a remuneração da poupança será de 70% da meta da Taxa Selic, acrescida da Taxa Referencial (TR). 31 / 50 31. Um investidor classificado como individualista tem como características a) menor aversão a risco e base emocional para decisões de investimento. b) maior aversão a risco e base racional para decisões de investimento. c) menor aversão a risco e base racional para decisões de investimento. d) maior aversão a risco e base emocional para decisões de investimento. Um investidor classificado como individualista apresenta menor aversão a risco e base racional para suas decisões de investimento. 32 / 50 32. As Entidades Abertas de Previdência Complementar são fiscalizadas pela: a) Instituição financeira b) Susep c) CVM d) Corregedoria da União As Entidades Abertas de Previdências Complementares são fiscalizadas pela Susep, que é o órgão responsável pelo controle e fiscalização dos mercados de seguro, previdência privada aberta, capitalização e resseguro. 33 / 50 33. Sobre a tributação do IOF nos produtos de investimento assinale a alternativa incorreta: a) Incide até 60 dias após a aplicação b) Tem como fato gerador o resgate c) Incide sobre os rendimentos d) É cobrado de forma regressiva A incidência do IOF ocorre até 30 dias após a data da aplicação. 34 / 50 34. Não é um exemplo de atividade que caracteriza a lavagem de dinheiro: a) conversão de bens, direitos ou valores provenientes de infração penal em ativos lícitos. b) comércio de bens ou prestação de serviços para o governo federal. c) ocultação de bens, direitos ou valores provenientes de infração penal. d) importação ou exportação de bens com valores não correspondentes aos verdadeiros. O comércio de bens ou prestação de serviços para o governo federal não é uma atividade ilícita. 35 / 50 35. Marque a alternativa incorreta sobre as Letras de Crédito do Agronegócio: a) Carrega o risco de crédito dos seus emissores b) Para as pessoas físicas existe a incidência de IR c) A remuneração pode ser prefixada ou pós-fixada d) Tem a garantia do Fundo Garantidor de Crédito (FGC) Nas Letras de Crédito do Agronegócio (LCA) não há incidência de impostos para as pessoas físicas. 36 / 50 36. Os fundos de investimentos possuem limites máximos de alocação aos tipos de ativos. Assinale a alternativa incorreta: a) No máximo 20% do patrimônio em Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRI) b) No máximo 20% do patrimônio em títulos públicos c) No máximo 20% do patrimônio em cotas de FII d) No máximo 20% do patrimônio em cotas FI O limite máximo de alocação do patrimônio de um fundo para FI, FII e CRI é de no máximo 20%. Para títulos públicos não há limite máximo. 37 / 50 37. Dentre os ativos abaixo assinale aquele que possui maior risco e maior possibilidade de retorno: a) Imóveis b) Ações c) Negócio próprio d) Renda Fixa Analisando os 4 ativos podemos ordená-los do mais arriscado (logo maior possibilidade de retorno) para o menos arriscado (menor possibilidade de retorno): 1. Negócio próprio; 2. Ações; 3. Imóveis e 4. Renda fixa. 38 / 50 38. Uma das vantagens de investir em fundos de investimento é a) menor risco do que na poupança. b) retorno superior ao do Tesouro Direto e mesma tributação. c) possibilidade de diversificação de ativos com aplicação baixa. d) isenção de IOF no resgate. Investir em fundos permite a diversificação de ativos com uma aplicação baixa, pois o fundo reúne recursos de vários cotistas e negocia grandes volumes no mercado. 39 / 50 39. Um investidor pergunta ao seu gerente qual o investimento mais indicado em um cenário de elevação da taxa de juros: a) LTN b) NTN-C c) LFT d) NTN-D A LFT é remunerada pela taxa Selic Over e desta forma acompanha a elevação da taxa de juros no cenário indicado. 40 / 50 40. Assinale os principais riscos inerentes aos produtos de investimento: a) Mercado, legal e liquidez b) Crédito, mercado e liquidez c) Crédito, legal e regulatório d) Liquidez, operacional e crédito Risco de crédito no caso de não pagamento do principal ou juros pelos emissores de títulos. Risco de mercado devido a variação dos preços dos ativos. E risco de liquidez devido a distância entre os preços de compra e venda, por exemplo no mercado de ações. 41 / 50 41. As sociedades distribuidoras de títulos e valores mobiliários (DTVM) tem as seguintes atribuições: I. desempenham praticamente as mesmas atividades das corretoras; II. intermediação de ofertas públicas e a distribuição de títulos e valores mobiliários para o mercado; III. realização de operações de compra e venda de ativos como moeda estrangeira e metais preciosos. a) Todas estão corretas b) Nenhuma está correta c) I e II estão corretas d) II e III estão corretas As 3 alternativas estão corretas com relação as atribuições das distribuidoras de títulos e valores mobiliários. 42 / 50 42. A possibilidade de que sobre os rendimentos obtidos em uma aplicação financeira venham a incidir impostos e taxas não previstos originalmente é a definição do: a) Risco econômico b) Risco tributário c) Risco de mercado d) Risco regulatório Risco tributário é a possibilidade de que sobre os rendimentos obtidos em uma aplicação financeira venham a incidir impostos e taxas não previstos originalmente. 43 / 50 43. Marque a alternativa correta: a) A CVM fiscaliza a emissão de títulos públicos b) Os fundos de investimento são fiscalizados pela CVM c) A Anbima e o Bacen fiscalizam a emissão de títulos e valores mobiliários d) Os fundos de investimento são fiscalizados pelo CMN e Anbima A responsabilidade por fiscalizar os fundos de investimento é da Comissão de Valores Mobiliários (CVM). 44 / 50 44. Assinale a alternativa correta relativa os fundos referenciados: a) Precisam ser referenciados a um índice de referência b) Não possuem risco de mercado c) Não possuem risco de crédito d) Precisam ser referenciados somente ao CDI Os fundos referenciados precisam ser referenciados a um índice de referência. 45 / 50 45. Assinale a alternativa que representa (i) o índice oficial utilizado para acompanhar a inflação e (ii) indexador da NTN-B, respectivamente: a) IPCA e Selic b) IPCA e IPCA c) Selic e IGP-M d) IPCA e IGP-M O IPCA é o índice oficial utilizado para acompanhar a inflação e o IPCA é o indexador da NTN-B. 46 / 50 46. Em um plano de PGBL as contribuições realizadas em determinado ano podem ser deduzidas da base de cálculo do IR na Declaração, observando o limite de renda bruta anual tributável. Este limite é de: a) 10% b) Nenhuma das alternativas c) 20% d) 12% As contribuições realizadas em determinado ano podem ser deduzidas da base de cálculo do IR na Declaração de Ajuste Anual da Pessoa Física, observando o limite de até 12% da renda bruta anual tributável. 47 / 50 47. Para definir a Situação Financeira do investidor, como parte do processo de verificar o perfil do investidor, estabelecido no Código de Distribuição da ANBIMA, a instituição deverá obter informações do cliente sobre I. os tipos de produtos, serviços e operações com os quais o investidor tem familiaridade. II. o valor e os ativos que compõem o seu patrimônio. III. a necessidade futura de recursos declarada. Está correto o que se afirma em a) I e II, apenas. b) II e III, apenas. c) I, II e III. d) I e III, apenas. Para verificar a Situação Financeira do investidor, a instituição financeira deve analisar, no mínimo, o valor das receitas regulares declaradas pelo cliente; o valor e os ativos que compõem o patrimônio do cliente; e a necessidade futura de recursos declarada pelo cliente. 48 / 50 48. O cálculo a seguir se refere ao regime de capitalização: Capital inicial de R$ 1.000 Prazo de 6 meses Taxa de juros de 1% ao mês Valor futuro de R$ 1.060 a) Composta b) Juros sobre juros c) Corrente d) Simples O cálculo em questão utiliza o regime de capitalização simples, uma vez que os juros são simples. (R$ 1.000 x 1% = 10 x 6 = 60), somando ao capital inicial temos R$ 1.060. 49 / 50 49. A taxa que é pré-determinada no momento inicial do investimento é a: a) Taxa de retorno prefixada b) Taxa de juros TR c) Taxa de retorno pós-fixada d) Taxa de juros Selic A taxa de retorno prefixada é a taxa que é pré-determinada no momento inicial do investimento. 50 / 50 50. O noticiário informou que a meta anual de inflação será de 6%. O órgão responsável por esta decisão é o: a) Comissão de Valores Mobiliários b) Conselho Monetário Nacional c) Banco Central do Brasil d) Banco do Brasil O Conselho Monetário Nacional (CMN) é responsável pela definição da meta anual de inflação. Você acertou LinkedIn Facebook Twitter Fazer novamente Compartilhe:
