Uma comunicação e controle eficazes são essenciais para a gestão do risco de lavagem de dinheiro, pois permitem a rápida disseminação e implementação de políticas e procedimentos de conformidade regulatória em toda a organização. Isso inclui a comunicação de alertas de operações suspeitas e a atualização de práticas de acordo com as mudanças na legislação e nas técnicas de lavagem de dinheiro.

Instrução CVM 539 – dever de verificação da adequação de produtos, serviços e operações ao perfil do cliente (suitability) – finalidade e para quem se aplica a regra. Se aplica para os produtos, serviços e operações. Se busca oferecer ao público o acesso a um mercado financeiro que desempenhe adequadamente sua função de prestar serviços aptos a melhorar a vida das pessoas.

Sempre que o valor de aplicação for superior ao valor resgatado no mesmo dia o gestor terá de comprar ativos para a carteira realizando novos investimentos.

O índice Sharpe é utilizado para medir o desempenho ajustado ao risco de um investimento, comparando seu retorno em excesso ao ativo livre de risco com seu desvio padrão.

Na etapa de ocultação o objetivo é dificultar o rastreamento contábil dos recursos ilícitos, quebrando a cadeia de evidências que conecta o dinheiro à sua origem ilícita. Os criminosos buscam movimentá-lo de forma eletrônica, transferindo os ativos para contas anônimas preferencialmente, em países amparados por fortes leis de sigilo bancário.

Conforme o Regulamento anexo à Circular 3.593, de 16 de maio de 2012, do Banco Central do Brasil, o Comitê de Política Monetária (Copom) “tem como objetivos implementar a política monetária, definir a meta da Taxa Selic e seu eventual viés e analisar o Relatório de Inflação a que se refere o Decreto nº 3.088, de 21 de junho de 1999”. Assim, apenas a alternativa (d) está correta.

O valor da cota no resgate não é requerido no material técnico divulgado pela instituição financeira.

As cotas de um fundo de investimento representam a participação proporcional de cada investidor nos ativos e passivos do fundo, refletindo o valor líquido do patrimônio do fundo dividido pelo número de cotas emitidas.

No resgate, a liquidação financeira deve ocorrer em até 5 dias úteis a contar da data de conversão de cotas, conforme determinação da CVM.

O Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA) e o Índice Geral de Preços do Mercado (IGPM) são os 2 principais índices de inflação utilizados no Brasil.

A Comissão de Valores Mobiliários (CVM) é responsável por regular e fiscalizar as operações de mercado, incluindo fusões e aquisições de empresas com ações negociadas em bolsa.

O modelo de abordagem baseada em riscos para a prevenção à lavagem de dinheiro implica a identificação, avaliação e compreensão dos riscos de lavagem de dinheiro e o financiamento do terrorismo, e a aplicação de medidas de mitigação proporcionais aos riscos identificados. Isso permite que as instituições priorizem seus recursos de compliance nas áreas de maior risco.

O mercado a termo envolve contratos geralmente personalizados e não padronizados, enquanto o mercado futuro opera com contratos padronizados e negociados em bolsas organizadas.

Uma desvalorização da moeda nacional torna os produtos do país mais baratos e atraentes para o mercado externo, impulsionando as exportações. Isso pode melhorar o saldo da balança comercial, que é um componente importante da balança de pagamentos.

O art. 1º da Lei 9.613/98 prevê pena de reclusão e multa para a prática do crime
de lavagem de dinheiro e é aplicável tanto a quem cometer o crime quanto a quem ajudar no processo de lavagem de dinheiro.

O objetivo da diversificação é obter uma carteira com melhor risco x retorno, pois uma vez que os ativos são diversos uma perda de um ativo pode ser compensada com um ganho de outro e desta forma, a carteira tem uma melhor rentabilidade.

Os bancos comerciais estão aptos a captar recursos à vista a partir das contas correntes abertas dos seus clientes.

Em uma operação compromissada, um agente vende títulos públicos com um compromisso de recompra em uma data futura, geralmente usado para gestão de liquidez de curto prazo entre instituições financeiras.

As contribuições realizadas em determinado ano podem ser deduzidas da base de cálculo do IR na Declaração de Ajuste Anual, observando o limite de até 12% da renda bruta anual tributável.

A LTN e a NTN-F são títulos públicos cuja remuneração é prefixada.

A taxa de administração de um fundo é o valor cobrado pela instituição financeira que administra o fundo para pagar por todos os serviços.

Durante a análise do perfil situacional do investidor não é requerido que seja levantado o histórico de fraudes sofridas, pois esta informação não é relevante para entender o perfil e as necessidades do investidor.

O retorno de um CDB pós-fixado está atrelado a uma taxa de referência, geralmente a taxa Selic, o que significa que o rendimento final dependerá do comportamento dessa taxa durante o período de investimento.

O risco de uma aplicação financeira está diretamente relacionado ao seu retorno. Quanto maior o risco, maior o retorno e vice-versa.

A Instrução CVM 175 estabelece uma série de normas que abordam a governança, a política de risco e as obrigações de compliance dos fundos de investimento, visando proteger os investidores e garantir a transparência do mercado.

O princípio “conheça seu cliente” ao almejar reunir as mais diversas informações
sobre os clientes das instituições financeiras, possibilita a realização de uma análise mais precisa sobre regularidade ou irregularidade das operações realizadas pelos clientes, permitindo identificar aquelas consideradas suspeitas de acordo com o patrimônio e/ou a renda do investidor, análise essa que funciona como proteção da instituição financeira e de seus profissionais.

As agências de classificação de risco são responsáveis por atribuir uma nota de crédito (Rating) para os emissores de títulos de dívidas e para os títulos emitidos.

O princípio de suitability exige que as instituições financeiras avaliem e recomendem produtos de investimento que sejam compatíveis com as necessidades, o perfil de risco e os objetivos de investimento de seus clientes. Isso significa que cada recomendação de produto deve levar em conta a situação individual do investidor para assegurar uma alocação de recursos apropriada.

Em caso de falência do administrador, a gestão do fundo é transferida para outro administrador qualificado para garantir a continuidade do fundo e proteção dos interesses dos cotistas, seguindo o regulamento do fundo e a legislação vigente.

Os planos de previdência complementar são facultativos e têm como objetivo complementar os benefícios da Previdência Social

Rentabilidade líquida é a rentabilidade que representa o retorno que o investidor vai efetivamente receber após impostos e comissões.

A taxa de juros real efetivamente mede o poder de compra do retorno de um investimento, ajustando a taxa nominal pela taxa de inflação.

O Bacen, dentre suas atribuições, autoriza o funcionamento das instituições financeiras.

A classificação de risco por agências especializadas serve para avaliar a solvência de emitentes de dívida, indicando a probabilidade de que eles não cumpram suas obrigações financeiras.

O custodiante de um fundo de investimento é responsável por manter a custódia física ou eletrônica dos ativos do fundo, garantindo sua segurança e correta administração de acordo com o regulamento do fundo.

Em finanças, a distribuição normal é frequentemente utilizada para modelar retornos de ativos, permitindo aos gestores estimar a probabilidade de ocorrência de perdas extremas, também conhecidas como "eventos de cauda".

As ações estão suscetíveis ao risco de mercado pois o preço pode variar e consequentemente trazer perdas para o investidor caso o valor negociado seja menor que o preço de aquisição.

O risco não sistemático, também conhecido como risco específico ou diversificável, pode ser efetivamente reduzido através da diversificação, ou seja, aumentando o número de ativos não correlacionados em um portfólio.

O Conselho Monetário Nacional (CMN) define as diretrizes e normas para a regulação do mercado de capitais, orientando a atuação de outras entidades como o Bacen e a CVM.

O não cumprimento das normas de prevenção à lavagem de dinheiro pode acarretar multas e sanções administrativas graves para as instituições financeiras. Em casos extremos, essas sanções podem incluir a revogação da licença para operar, o que afetaria drasticamente a capacidade da instituição de continuar suas operações.

Esta é a definição das Entidades Abertas de Previdências Complementares.

As debêntures se diferenciam por poderem oferecer garantias reais, subordinadas ou quirografárias, e por vezes são conversíveis em ações, características que não são comuns em todos os títulos de renda fixa privados.

A elaboração de um perfil situacional é uma etapa básica para a compreensão, por parte do profissional de investimentos, das necessidades do cliente.

O IOF (Imposto sobre operações de crédito, câmbio e seguros, ou relativas a títulos e valores mobiliários) incide sobre o rendimento dos fundos nos resgates feitos em período inferior a 30 dias.

Quando há um resgate de cotas, ocorre a transformação das cotas no valor correspondente financeiro, reduzindo a quantidade de cotas do fundo.

Uma das principais ferramentas do Banco Central para controlar a inflação é a definição da taxa básica de juros (Selic), que influencia todas as outras taxas de juros da economia.

A possibilidade de o Governo Federal não efetuar o pagamento de suas dívidas é muito baixa. O risco de crédito associado aos títulos públicos federais é praticamente inexistente.

Uma das principais vantagens de investir em fundos de investimento é o acesso a uma gestão profissional dos ativos, o que pode ser especialmente benéfico para investidores que não têm tempo ou conhecimento para gerir seus investimentos de forma ativa.

I – a afirmação I está correta. A Previdência Social tem um teto máximo, que periodicamente é corrigido pela inflação. II – a afirmação II está correta. O valor acumulado na previdência privada dependerá do valor que o investidor guardou durante toda a fase de acumulação de recursos e dos rendimentos que incidiram sobre esse montante. III – a afirmação III está correta. Todo trabalhador com carteira assinada que presta serviços de natureza não eventual a empregador, mediante recebimento de salário, contribui obrigatoriamente para o INSS.

A política de KYC é uma parte fundamental do processo de compliance das instituições financeiras e serve para garantir a identificação adequada dos clientes e a compreensão de seu perfil financeiro, objetivos de investimento, e tolerância a risco. Isso é vital para prevenir a lavagem de dinheiro e o financiamento do terrorismo, e para assegurar a adequação dos produtos oferecidos aos clientes.

Risco geopolítico é a possibilidade de perdas em investimentos por conta de alterações no cenário político em um país ou em uma região do planeta. Manifestação de um cenário de instabilidade política, que pode afetar a propensão de investidores a aplicar seus recursos em instrumentos negociados em determinado país ou denominados em determinada moeda.

O índice de Treynor é ideal para medir o desempenho de gestores que investem em ativos com risco sistemático, pois avalia o retorno em excesso ao risco livre de juros por unidade de risco sistemático (betA).

A duration de Macaulay fornece uma estimativa inicial da sensibilidade de um título às taxas de juros, e a convexidade oferece ajustes para essa estimativa quando há mudanças significativas nas taxas, proporcionando uma análise mais precisa.

O prospecto de um fundo de investimento é um documento crucial que detalha a estratégia de investimento do fundo, os riscos associados, as taxas cobradas e outras informações importantes que ajudam os investidores a tomarem decisões informadas.

A estratégia de imunização busca alinhar a duration dos ativos com a dos passivos para minimizar o risco de taxa de juros, garantindo que os ativos e passivos se ajustem de maneira similar diante das mudanças nas taxas.

A Resolução CVM 175 estabelece regras e procedimentos relacionados à divulgação de informações aos cotistas dos fundos de investimento, garantindo transparência e acesso adequado às informações relevantes sobre o funcionamento e desempenho do fundo.

Dividindo a taxa nominal pela taxa real, temos como resultado a taxa real de 4,5%. 1+0,15 / 1+0,10 1,15 / 1,10 = 1,045 0,045 ou 4,5%

No regime de capitalização simples, os juros são calculados sempre sobre o valor principal inicial, sem considerar os juros acumulados em períodos anteriores.

O erro de rastreamento, ou tracking error, é uma medida de quão consistentemente um portfólio replica o desempenho de um índice de referência. Ele indica o desvio padrão dessas diferenças de retorno.

Os fundos exclusivos destinam-se somente para investidores qualificados.